中国什么时候有贷款？
古代就有借贷，但是属于高利贷，利息高的惊人，而且多用于放贷人之间相互借贷，或者放给商人（主要是铜铁煤炭等生产资料和丝绸茶叶等大宗商品贸易）；因为商人的资金大多用于周转，盈利很高，同时这些行业利润也很大，所以利息哪怕高达百分之五十也不足以让商人痛不欲生。然而这仅限于工商金融。自耕农的贷款很少，因为农民没有稳定的收入，只有干农活的时候才能用到借款，且需求量极少。
至于官府，政府贷款主要用于军费、赈灾、修筑工程，或者是地方上建学校之类的公共福利，这样的支出占财政收入的比例很低，而且对于政府来说，只要发行纸币（这是贷款的一种形式，后面会提到），就几乎不会有任何现金支出，因而不会影响政府的正常运作。在财政收入中，往往要留出相当一部分作为还款准备金，以免出现无钱可还的窘境。因此可以说，古代的借贷主要存在于民间和工商界。
到了明朝中后期，政府为了弥补国库空虚，开始加印钞票（其实早在宋朝就有了，不过那时称“会子”或“交子”），也就是所谓的“宝钞”。这种用纸张做成的货币发行出来后，由于缺乏必要的制约，官府肆意妄为，滥发钞票，导致贬值迅速。于是，人们不再相信这种纸片子的价值，而将之视为毫无价值的废纸，甚至用来当做厕纸使用。宝钞的信用崩溃后，人们更不愿意贷款给政府了（还借个屁啊！连纸都不值钱了），使得明王朝的财政愈发的困难。直到崇祯年间，朝廷除了继续大肆印发钞票外，已经开始动用皇家御用存款（就是一些皇族子孙的钱）来补充财力。
在明朝末年，中央政府的信用已经跌倒了谷底。清朝初年，虽然国力比明末要强盛许多，但封建统治者的信誉更是臭不可闻。老百姓宁愿把钱存在当铺里也不愿借给清政府，而清廷更是直接拿自己的赏赐来充当财政收支的调剂手段。以至于后来乾隆皇帝下江南时，看到河工完工后百姓欢呼庆贺，以为他们是因为自己得赏赐而高兴，很是得意了一番。可见当时政府的信用已是恶劣至极。
一直到太平天国时期，由于太平军擅长野战且纪律严明，清廷往往战败，需要从京城调动军队前去镇压，这就导致了京师的防务力量被削弱，进而使北京受到洋人的威胁。当时有人提出由僧格林沁率兵前往援护京师，但因为僧格林沁在直隶剿灭天平军，无法立即赶赴首都，于是朝议认为，必须尽快筹款，否则后果难料。正巧这时传来了英法联军进攻大沽口的消息，于是朝廷以抗击洋人为名，下令各省捐银助饷，多少都要出点血。可是各省都是穷鬼一个，纷纷抵死不认帐，说是太平天国的错，我们没钱，你要打洋人就去打吧……最后实在没办法，清廷拿出皇帝的钦差大臣关防，盖在一张空白奏折上，让人去各地诓钱，凡借到钱的予以加官晋爵，没借到的将来补齐。这就是晚清史上著名的“空额案”。